央行第七波 信用管制 誰遭殃?
央行第七波 信用管制 與 放寬措施分析
2024年9月，台灣中央銀行推出第七波選擇性 信用管制，規範購屋貸款的嚴格限制，尤其針對投資客和擁有多戶房產的人，導致房市瞬間冷卻，這波政策被稱為「金龍風暴」。總統賴清德親自過問，顯示該措施對市場的重大影響。10月9日，央行宣布新的「協處措施」，試圖針對一些特定情況進行放寬。
信用管制 放寬的三大措施：
- 繼承取得的房產排除限制：
繼承取得的房產及相關房貸，不計入「本規定」中的房屋數及房貸戶數，這意味著這類房產不會受到貸款成數和寬限期的限制。例如，若某人繼承了一處房產，並在其他地方購屋申請貸款，該人可以不受限貸令影響。 - 實質換屋需求的放寬：
央行規定，若自然人因實質換屋需求，且名下已有房屋，經與銀行簽訂切結書，則新購的第1戶或第2戶購屋貸款可以不受限貸令影響。但需在撥款後一年內出售原有房產，否則金融機構有權取消貸款寬限期，並收回貸款本金或罰息。這項措施旨在解決真實換屋需求者面臨的壓力，但對投資性換屋依然保持嚴格。 - 已簽訂購屋合約及新青安方案者的排除：
針對已簽署購屋合約的自然人，無論是成屋或預售屋合約，若在申貸時符合條件，則可不受限貸令影響。同樣，新申請「青年安心成家購屋優惠貸款」的購屋者（不包括豪宅），也不受貸款成數與寬限期的限制。這項措施特別有助於即將交屋的購屋者避免陷入無法順利貸款的困境。
業界反應與房市影響：
住商不動產企劃研究室執行總監徐佳馨表示，央行的放寬範圍雖有所調整，但整體仍相當保守，顯示央行對換屋需求的風險控管仍相當謹慎。交屋和換屋族群的寬限期仍維持一年，顯見央行擔心此為房市破口，因此放寬幅度有限。
針對放寬後的市場反應，儘管新措施針對繼承者和新青安方案有放鬆，但實際上，資金有限且無法負擔高利率的多戶投資者將面臨更大壓力，市場買氣恐難在短期內恢復。
影響層面與可能發展：
- 繼承族與 新青安 房貸 的心理紓壓：
放寬的協處措施使繼承房產的持有者與首次購屋者獲得一些寬慰，這可能會在短期內減少這類群體的壓力，特別是對於那些繼承位於南部房產但工作在北部的民眾。 - 市場解約潮與物件增加：
由於市場對於貸款不足的預期，預售屋和成屋買賣雙方可能會出現解約潮，根據內政部公告的標準，當貸款不足是不可歸責於雙方時，買賣雙方可以選擇解除契約，這將導致市場上待售物件增加，進而提供首購族更多的選擇機會。 - 投資者受限，市場冷卻：
央行總裁楊金龍明確指出，第七波 信用管制 的目的之一是給投資客「Lesson」，因此對於多戶投資者的限制嚴格。這些政策不但打擊了投資客，也加深了房市冷卻，未來第四季度的市場表現將取決於銀行是否願意承擔較高風險的貸款業務。
央行此次的第七波選擇性 信用管制 ，嚴格打擊了多戶投資者與房地產投機行為，試圖調控過熱的房市。儘管央行在一些特定情況下放寬了政策，並提供協助措施，但實質影響仍偏保守。換屋族和繼承者因資金壓力獲得部分緩解，但多戶投資者與首購族的購屋前景仍不明朗。這次的「金龍風暴」對未來房市的影響將在接下來幾個月內逐漸顯現。
